第一部分 产业环境透视

第一章 造纸行业发展概述 1

第一节 造纸行业概述 1

一、定义 1

二、分类 2

三、地产产业链与价值挖掘 3

第二节 2013-2015年中国宏观经济环境分析 5

一、中国GDP分析 5

1、概述 5

2、现状及问题 7

二、消费价格指数分析 8

1、概述 8

2、现状及问题 9

三、城乡居民收入分析 14

1、概述 14

2、现状及问题 17

四、全社会固定资产投资分析 19

1、概述 19

2、特征 21

第三节 最近3-5年中国造纸行业经济指标分析 24

一、盈利性 24

二、成长速度 25

三、附加值的提升空间 28

四、进入壁垒／退出机制 29

五、风险性 31

六、行业周期 34

七、竞争激烈程度指标 36

八、行业及其主要子行业成熟度分析 37

第二章 全球造纸行业市场分析 39

第一节 全球造纸行业市场发展情况 39

一、全球经济形势分析 39

二、全球造纸行业发展态势 40

1、国际造纸工业发展重心继续向新兴经济体转移 40

2、造纸原料将是各国争夺的焦点 41

3、绿色低碳之路引领世界造纸工业持续发展 41

4、国际大型制浆造纸装备供应仍处于垄断局面 41

四、经济全球化下国外造纸及纸制品开发的策略 42

第二节 全球造纸行业市场分析 44

一、全球造纸行业市场分析 44

二、全球造纸行业发展变局 44

三、全球重要区域市场分析 44

1、欧洲市场分析 44

2、美洲市场分析 47

3、亚洲市场分析 49

第三节 全球领先的造纸企业分析 50

一、美国国际纸业（InternationalPaper） 50

1、概述 50

2、经营状况 51

3、在华扩展 51

4、竞争优势 51

二、芬兰斯道拉恩索（StoraEnso） 52

1、概述 52

2、经营状况 52

3、在华扩展 53

4、竞争优势 53

三、芬兰UPM（UPM-KymmeneCorporation） 54

1、概述 54

2、经营状况 54

3、在华扩展 55

4、竞争优势 55

四、日本王子制纸株式会社（OJIPaperCompany） 56

1、概述 56

2、经营状况 56

3、在华扩展 56

4、竞争优势 56

第三章 造纸行业政策经济环境分析 58

第一节 行业政策环境分析 58

一、行业监管体制 58

二、相关政策及发展规划 59

第二节 行业经济环境分析 60

一、中国宏观经济现状 60

1、居民人均GDP增长 60

2、居民收入增长情况 62

3、宏观环境对造纸行业的影响 63

二、中国宏观经济展望 65

第三节 行业社会环境分析 75

二、造纸需求结构变化 75

三、社会环境变化 75

第四节 行业技术环境分析 78

一、造纸技术分析 78

二、造纸技术发展水平 79

三、行业主要技术发展趋势 79

第二部分 行业深度分析

第四章 中国造纸行业发展现状 81

第一节 中国造纸行业发展分析 81

一、中国造纸行业发展历程 81

二、我国造纸行业发展特点分析 82

三、中国造纸行业发展面临问题 84

1、原料供应问题 84

2、创新能力问题 85

3、环境污染问题 85

4、发展规模问题 85

四、中国造纸行业发展趋势分析 85

1、造纸工业发展方式转变 86

2、资源能源环境约束加剧 86

3、产业结构优化调整加快 87

第二节 中国造纸行业运行分析 88

一、造纸行业运行规模分析 88

二、造纸行业运营状况分析 88

1、盈利能力 89

2、营运能力 90

3、偿债能力 90

4、发展能力 90

5、总体评价 90

第三节 中国造纸行业竞争分析 91

一、造纸细分市场之间的竞争 91

1、子行业综合竞争力分析 91

2、子行业SWOT分析 91

3、子行业发展趋势预测 94

二、各类造纸企业内部竞争 96

第五章 中国造纸市场分析 98

第一节 2013-2015年中国造纸行业供需分析 98

一、供应情况分析 98

二、需求情况分析 98

1、内需分析 98

2、外需分析 102

第二节 2013-2015年中国造纸价格走势及影响因素分析 103

一、2013-2015年造纸价格现状 103

二、价格走势趋势分析 104

第三节 对中国造纸市场的分析及思考 104

一、造纸市场分析 104

1、概述 104

2、现状分析 105

3、问题分析 106

二、造纸市场变化的方向 107

1、大力推进造纸行业转型升级 108

2、发展林浆纸一体化行业新思路 108

3、坚持经济效益与环保双赢模式 110

三、中国造纸产业发展的新思路 111

1、纸业“绿色蓝图” 111

2、现代林纸一体化 111

四、对中国造纸产业发展的思考 113

1、拓展新产品市场 113

2、国际化战略 114

3、提高设备性价比 114

4、并购重组 114

5、重视环保 115

第六章 造纸行业上、下游产业链分析 116

第一节 造纸行业产业链分析 116

一、产业链结构分析 116

二、主要环节的增值空间 117

1、上游：积极开拓和并购林业资源 117

2、下游：重新整合产业链产值 117

三、与上下游行业之间的关联性 117

第二节 造纸上游行业分析 118

一、造纸成本构成 118

二、2013-2015年上游行业发展现状 119

三、2016-2020年上游行业发展趋势 120

四、上游行业对造纸行业的影响 121

第三节 造纸下游行业分析 122

一、造纸下游行业分布 122

二、2013-2015年下游行业发展现状 122

三、2016-2020年下游行业发展趋势 124

四、下游需求对造纸行业的影响 124

第三部分 竞争格局分析

第七章 造纸重点企业分析 126

第一节 山东晨鸣纸业集团股份有限公司 126

一、企业概况 126

二、企业主要经济指标分析 127

三、企业竞争优势分析 128

四、企业发展战略分析 129

第二节 山东太阳纸业股份有限公司 130

一、企业概况 130

二、企业主要经济指标分析 131

三、企业竞争优势分析 133

四、企业发展战略分析 134

第三节 山东华泰纸业股份有限公司 136

一、企业概况 136

二、企业主要经济指标分析 137

三、企业竞争优势分析 139

四、企业发展战略分析 141

第四节 齐峰新材料股份有限公司 142

一、企业概况 142

二、企业主要经济指标分析 143

三、企业竞争优势分析 145

四、企业发展战略分析 146

第五节 恒丰纸业股份有限公司 146

一、企业概况 146

二、企业主要经济指标分析 147

三、企业竞争优势分析 149

四、企业发展战略分析 150

第八章 造纸行业行业竞争形势 151

第一节 行业总体市场竞争状况分析 151

一、造纸行业竞争结构分析 151

1、现有企业间竞争 151

2、潜在进入者分析 151

3、替代品威胁分析 152

4、供应商议价能力 153

5、客户议价能力 154

二、造纸行业集中度分析 155

1、造纸及纸制品市场集中度分析 155

2、造纸及纸制品区域集中度分析 159

三、造纸行业SWOT分析 163

1、优势 165

2、劣势 165

3、机会 165

4、威胁 165

第二节 中国造纸企业发展状况分析 166

一、造纸企业主要类型 166

二、造纸企业资本运作分析 166

三、造纸企业国际竞争力分析 170

第三节 造纸行业竞争趋势分析 182

一、造纸行业未来竞争格局和特点 182

1、国际造纸工业发展重心继续向新兴经济体转移 184

2、造纸原料将是各国争夺的焦点 184

3、绿色低碳之路引领世界造纸工业持续发展 184

4、国际大型制浆造纸装备供应仍处于垄断局面 185

二、国内造纸企业竞争能力提升途径 185

1、拓展新产品市场 185

2、国际化战略 185

3、提高设备性价比 186

4、并购重组 186

5、重视环保 186

第四部分 行业投资分析

第九章 中国造纸行业投资机遇分析 187

第一节 行业发展机遇 187

一、行业经营模式突破 187

二、造纸企业发展机遇 188

1、加强政策扶持，推进林纸发展 188

2、鼓励自主研发，发展国产装备 188

3、完善激励政策，推进节能减排 188

4、增加废纸回用，引导绿色消费 188

5、制定修订标准，完善标准体系 189

6、完善外资政策，引导外资投向 189

7、加大支持力度，促进境外投资 189

8、加大投资力度，开拓融资渠道 189

9、建立健全机制，应对贸易摩擦 190

10、发挥中介作用，推进规划实施 190

第二节 行业投资形势分析 190

一、行业发展格局 190

二、行业进入壁垒 193

三、盈利模式分析 194

第三节 2016-2020年造纸行业发展的影响因素 195

一、有利因素 195

1、政策机遇 195

2、市场机遇 199

二、不利因素 201

1、原料供求矛盾突出 201

2、自主创新能力不强 203

3、技术装备水平不高 203

4、节能减排任务艰巨 204

5、企业规模仍然偏小 205

6、林纸一体化支持乏力 205

第四节 2016-2020年造纸行业投资价值评估分析 205

一、行业投资效益分析 205

二、产业发展的空白点分析 207

三、投资回报率比较高的投资方向 207

第十章 中国造纸行业投资风险及对策分析 211

第一节 行业投资风险分析 211

一、投资政策风险分析 211

1、产业政策风险 211

2、环保政策风险 211

3、国际贸易政策风险 211

二、投资技术风险分析 212

三、投资市场风险分析 212

1、产能过剩风险 212

2、需求放缓风险 213

3、原材料供求矛盾风险 213

四、宏观经济波动风险 213

第二节 中研普华专家行业投资机会与建议 214

一、行业投资机会分析 214

二、行业主要投资建议 217

第三节 行业发展趋势与预测分析 218

一、发展趋势分析 218

1、区域竞争格局分析 221

2、重点区域竞争格局预测 222

二、发展前景预测 225

1、市场供需预测 225

（1）供给预测分析 225

（2）需求预测分析 227

2、行业盈利预测 230

第十一章 中研普华投资的建议及观点 234

第一节 造纸行业发展战略研究 234

一、战略综合规划 234

二、技术开发战略 235

三、业务组合战略 236

四、区域战略规划 236

五、产业战略规划 236

1、拓展新产品市场 236

2、国际化战略 236

3、提高设备性价比 237

4、并购重组 237

5、重视环保 238

六、营销品牌战略 238

七、竞争战略规划 239

1、大力推进造纸行业转型升级 239

2、发展林浆纸一体化行业新思路 239

3、坚持经济效益与环保双赢模式 241

第二节 行业应对策略 242

一、把握国家投资的契机 242

二、竞争性战略联盟的实施 246

三、企业自身应对策略 250

第三节 市场的重点客户战略实施 255

一、实施重点客户战略的必要性 255

二、合理确立重点客户 256

三、对重点客户的营销策略 257

四、强化重点客户的管理 259

五、实施重点客户战略要重点解决的问题 260

图表目录

图表：“林浆纸一体化”产业链模式 4

图表：2013-2015年中国GDP环比和同比增长速度 5

图表：2013-2015年中国国内生产总值（GDP） 6

图表：2014-2016年中国居民消费者价格指数（CPI） 9

图表：2014-2015年中国全社会固定资产投资一览表 21

图表：2011-2015年中国全社会固定资产投资增长表 22

图表：2012-2015年中国造纸行业规模以上企业利润总额 25

图表：2012-2015年中国造纸行业大中型企业利润总额 25

图表：造纸行业新环保标准要求 31

图表：造纸行业产业周期 35

图表：2011年以来国家出台的重点政策一览表 58

图表：2013-2015年中国GDP环比和同比增长速度 60

图表：2013-2015年中国国内生产总值（GDP） 61

图表：2011-2015年全国居民人均可支配收入 62

图表：下游行业主要用造纸产品升级方向 75

图表：2012-2015年我国造纸行业固定资产投资总额 88

图表：2011-2015年中国造纸行业利润总额累计增长率 89

图表：造纸细分行业竞争力评价 91

图表：2011-2015年全国造纸企业及龙头企业产量对比 96

图表：2015年中国各种纸种消费占比 99

图表：2013-2015年造纸行业销售产值变化及增长率 100

图表：2012-2015年纸及纸板表观消费量 101

图表：2012-2015年纸及纸板表观消费量变化及增速 101

图表：下游行业主要用造纸产品升级方向 102

图表：2013-2015年造纸及纸制品业出厂价格指数变化 104

图表：造纸行业产业链结构图 116

图表：2013-2015年我国印刷行业销售产值 123

图表：2015年山东晨鸣纸业集团股份有限公司主营业务构成 127

图表：2015年山东晨鸣纸业集团股份有限公司资产及负债构成情况 127

图表：2015年山东晨鸣纸业集团股份有限公司资产及负债情况 128

图表：2014-2015年山东太阳纸业股份有限公司季度主营业务构成 131

图表：2014-2015年山东太阳纸业股份有限公司季度资产负债表 132

图表：2014-2015年山东太阳纸业股份有限公司季度利润表 132

图表：2014-2015年山东太阳纸业股份有限公司季度现金流量表 133

图表：2015年华泰股份主营业务构成 137

图表：2014年华泰股份主营业务构成 137

图表：2014-2015年华泰股份季度资产负债表 138

图表：2014-2015年华泰股份季度利润表 138

图表：2014-2015年华泰股份季度现金流量表 139

图表：2015年齐峰新材主营业务构成 143

图表：2014年齐峰新材主营业务构成 143

图表：2014-2015年齐峰新材季度资产负债表 144

图表：2014-2015年齐峰新材季度利润表 144

图表：2014-2015年齐峰新材季度现金流量表 145

图表：2014-2015年恒丰纸业集团有限责任公司主要业务构成 147

图表：2014-2015年恒丰纸业集团有限责任公司重要指标 148

图表：2014-2015年恒丰纸业集团有限责任公司资产负债表 148

图表：2014-2015年恒丰纸业集团有限责任公司其他重要指标 149

图表：造纸行业SWOT战略分析 164

图表：中国纸业投资总公司资源 175

图表：组织能力分析示意图 177

图表：扬木APMP单位成本分析 179

图表：造纸行业经营模式 187

图表：我国造纸行业区域布局规划 222

图表：2016-2020年造纸及纸制品业产量情况预测 225

图表：2016-2020年中国造纸行业纸浆产量预测 226

图表：2016-2020年中国造纸行业机制纸及纸板产量预测 226

图表：2016-2020年中国造纸行业纸制品产量预测 227

图表：2016-2020年中国造纸行业表观消费量预测值 228

图表：2016-2020年中国造纸行业纸浆表观消费量预测 229

图表：2016-2020年中国造纸行业机制纸及纸板表观消费量预测 229

图表：2016-2020年中国造纸行业机制纸及纸板表观消费量预测 230

图表：2014-2015年造纸行业规模以上企业季度盈利情况分析 231

图表：2016-2020年造纸行业规模以上企业盈利预测 232