2021我国天然气市场供需状况及发展前景分析

2021我国天然气市场供需状况及发展前景分析

LNG是液化天然气英文的缩写。天然气经净化处理(脱除二氧化碳、硫化物、重烃、水等杂质)后，在常压下深冷至-162℃，由气态变成液态，称为液化天然气。

我国天然气需求增长显著，预计市场长期向好。近期我国液厂进入集中检修期，同时大部分企业受高峰限电影响，液厂开工率下降。从表观消费量上来看，2011-2020 年国内天然气表观消费量CAGR 高达11%。天然气进口价格持续上涨，我国天然气产能也在提高。

据海关最新公布数据显示，7月份中国进口天然气933.8万吨，月环比减少87.1万吨，降幅为8.53%;同比增加199.1万吨，增幅为27.1%，同比2019年。其中，进口LNG567.2万吨，环比减少15.56%，同比上涨12.66%，较2019年同期相比上涨16.19%;进口管道气366.6万吨，环比上涨4.97%，同比上涨5.89%，较2019年同期相比上涨21.69%。

与此同时我国天然气产能也在持续攀升。9月6日，深海一号”大气田首口井投产以来，经过2个多月的安装调试，最后一口生产井成功开井，标志着我国首个自营超深水大气田实现全面投产。“深海一号”大气田距海南省三亚市150公里，天然气探明地质储量超千亿立方米，最大水深超过1500米，是我国迄今为止自主发现的水深最深、勘探开发难度最大的海上超深水气田。气田东西区共部署了11口开发井，于今年6月25日先期投产西区。

LNG上游进口天然气价格行情

在LNG进口方面，7月LNG进口量为567.18万吨，环比减少15.56%，同比上涨12.66%。进口总额28.3亿美元，据此推算LNG进口成本约为498.28美元/吨，环比上涨11.19%。

进口管道气方面，7月进口管道气366.58万吨，环比上涨4.97%，同比上涨58.51%。进口总额为9.52亿美元，据此推算进口成本约为259.62美元/吨，较6月下降5.23美元/吨，环比下跌1.98%，同比下跌15.68%。

2021年6月和7月中国管道天然气进口量连续上涨，高温天气以及双碳背景下，沿海地区燃气发电需求旺盛，管道气用量增加。同时，由于国内LNG高价销售，双气源工厂纷纷切回管道气，这对管道气进口有所支撑。另外，管道气进口成本远低于LNG,7月管道气进口成本较LNG低92 %，这也是导致管道气进口增长的重要原因。

在来源国方面，土库曼斯坦仍是我国进口管道气最大的供应国，7月进口量为210.42万吨，占比57.4%。从俄罗斯进口管道气量为67.14万吨，位居第二，占比18.31%。进口哈萨克斯坦管道气为36.44万吨，排名第三，占比9.94%。

在进口来源国方面，澳大利亚仍占据我国进口LNG的主要地位。本月澳大利亚进口207.06万吨，占进口LNG总量的36.51%;卡塔尔挤进第二，进口量为85.56万吨，占进口总量的15.08%;美国跌至第三，进口量为75.53万吨，占进口总量的13.32%。

根据中研普华出版的《2021-2025年中国LNG行业竞争分析及发展前景预测报告》显示：

LNG行业上游天然气供应市场分析

一、天然气储量

从资源储量上看，2015-2020年，全球天然气储量基本上呈现上升态势。2020年，全球天然气已探明储量为201.3万亿立方米，较2018年增长1.30%，增速略有加快。

图表：全球天然气资源区域分布

数据来源：中研普华

二、天然气供需状况

在我国能源消费结构转型升级背景下，我国天然气需求保持增长势头，但增速有所下降。2020年我国天然气需求约3250亿方，同比增长6.86%;产量1889亿方，同比增长8.77%;天然气进口1413亿方，同比增长5.34%，增速大幅回落;对外依存度仍旧处在高位，达到41.89%，较上年下降1.02个百分点。1-2月，我国天然气表观消费量629亿方，同比增长13.18%;产量348亿方，同比增长10.89%;进口天然气289亿方，同比增长17.40%;对外依存度44.66%，创历史新高。

图表：我国天然气供需及对外依存度

数据来源：中研普华

三、天然气价格行情

2020年至今，全球天然气价格走势上演“过山车”。2020年上半年，在宏观经济增速放缓、供需基本面持续宽松、新冠病毒疫情蔓延等多空因素的影响下，全球天然气市场呈现持续低迷状态，荷兰价格中心(TTF)、美国亨利中心(HH)以及东北亚LNG现货价格均创历史新低。

下半年，得益于经济活动的恢复以及采暖需求上升，市场逐渐复苏。年底寒冷天气促使各地天然气价格强势反弹，今年1月，亚洲LNG现货单日报价涨至30美元/百万英热以上，欧洲气价突破284美元/千方。随着气温回暖以及一系列不确定因素的影响，全球天然气价格不会在2021年全年保持高位，从2021年二季度起将趋于平稳。

四、上游价格传导机制

由于我国进口LNG价格采取与国际油价挂钩的定价机制，国际原油价格的波动势必造成天然气进口价格的波动，国际油价的涨跌对我国进口LNG到岸价格产生冲击作用，且负向影响更为显着，两者之间存在显着的长期均衡关系。此外，还存在其他诸多因素会对LNG进口价格产生影响，如全球经济形势对天然气进口价格有正向影响作用，全球经济活动比较活跃时，天然气需求旺盛从而引起价格的上升。

欲了解更多中国LNG行业发展分析，可点击中研普华《2021-2025年中国LNG行业竞争分析及发展前景预测报告》