养老保险第三支柱渐行渐近 国内养老保险行业发展潜力巨大

养老保险第三支柱渐行渐近

养老保险市场如何?养老保险第三支柱渐行渐近，账户制度、税收优惠、投资运营等备受关注。日前，多位业内专家表示，养老保险第三支柱税收优惠应激励多层次人群，养老产品应具备适配性。目前第三支柱主要有账户制和产品制两种发展模式。据悉，新规强调各保单年度的预定附加费用率由保险公司自主设定，养老保险平均附加费用率不得超过规定的上限。以个人业务为例，短期意外险平均附加费用率上限不得超过35%;长期意外险中，期交产品不得超过35%，趸交产品不得超过18%。

养老保险投资收益额超过1100亿元

2021年9月14日，全国社会保障基金理事会公布了基本养老保险基金委托运营年度报告。2020年末，社保基金会受托运营的基本养老保险基金权益总额超过1.2万亿元，当年投资收益额超过1100亿元。2020年末，社保基金会受托运营的基本养老保险基金权益总额为12444.58亿元。2020年，养老保险权益投资收益额为1135.77亿元，投资收益率10.95%。基本养老保险基金自2016年12月受托运营以来，累计投资收益额1986.46亿元，年均投资收益率6.89%。

国家统计局日前公布的第七次全国人口普查结果显示，我国60岁及以上人口为26402万人，占18.70%。其中，65岁及以上人口为19064万人，占13.50%。与2010年相比，60岁及以上人口的比重上升5.44个百分点。

截至目前，我国已初步形成以基本养老保险为基础，养老保险以企业(职业)年金为补充，个人储蓄性养老保险和商业养老保险相衔接的三支柱养老保障体系。不过，各支柱养老年金保险发展存在不均衡问题，第三支柱发展缓慢，占比相对偏低，对养老保障的支撑作用明显不足。

国内养老保险行业发展潜力巨大

开展第三支柱养老保险是一个重要方向，商业健康保险、养老保险具有很好的业务空间。除了社会养老保险，生活中我们还会遇到商业养老保险，商业养老保险与社会养老保险不同，它是通过订立保险合同，以营利为目的的保险形式，由专门的保险企业经营的一种商业模式下的保险制度。商业养老保险制度在为老年人进行储蓄保障，提供养老保险上有其特有的优势。

第三支柱商业养老保险的发展潜力较大，有助于纠正中国养老金体系的结构性失衡。探索多层次、多形态养老金融产品体系的业务新模式，更好满足不同年龄段、不同收入水平、养老保险不同风险承受能力人群的差异化养老需求。未来保险业要进一步聚焦人口老龄化现象，深度参与长期护理保险制度试点，并针对老年人群进行专项健康医疗保险产品的开发。

“十四五”时期我国第三支柱养老保险将迎来重要发展机遇。随着全面深化资本市场改革进程的推进，基本养老保险基金、企业年金等中长期资金将加速入市，短期内养老保险入市规模或超过2000亿元。

延伸阅读

海外市场如何设计养老保险第三支柱账户

美国信安金融集团执行副总裁兼信安亚洲区总裁张维义介绍，在美国，一般会把第二支柱和第三支柱打通，允许客户把第二支柱和第三支柱的钱累积起来统一管理。该账户的优势在于，资金进入账户与资金投资收益都是非纳税的，直到退休领取时再纳税，而且管理、投资比较简单，计算未来养老储蓄也比较方便。

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