产业研究 女性内衣行业消费趋势研究2023

内衣被称为人的“第二层”皮肤，是指贴身穿的衣物，内衣行业是指从事内衣的设计、生产、加工及销售，集商业、贸易于一体的行业，其是服装业的一个重要组成部分。一般来看，广义的女士内衣包括文胸、紧身衣、腰封、内裤、紧身裤、睡衣、汗衫、晨衣、浴衣及换妆用披衫等，甚至包括袜子;而狭义的女士内衣仅包括文胸、三角裤、紧身衣、紧身裤等。中国女士内衣产品主要包括基础内衣、功能内衣等。

预测2023年中国女性内衣市场规模超过1947亿，未来数年CAGR有望达到4.2%以上，内衣市场规模将持续保持增长态势。2026年，中国内衣市场规模将接近2295亿元。我国女性内衣市场集中度偏低，Cr 10仅占一成，行业存在规模和份额两重机会，覆盖最广泛国民用户需求的品牌将有更大的成长空间。

如果你想了解女性内衣行业的内外部环境、行业发展现状、产业链发展状况、市场供需、竞争格局、标杆企业、发展趋势、机会风险、发展策略与投资建议等进行了分析……我们研究院撰写的《2023-2028年国内女性内衣行业发展趋势及发展策略研究报告》。重点分析了我国女性内衣行业将面临的机遇与挑战，对女性内衣行业未来的发展趋势及前景作出审慎分析与预测。

在中国女性内衣消费的共性决策要素中，对于产品本身的需求可归纳为：消费者对品质关注度提升，价格关注度坚挺，概括来说便是“质价比”。相对于性价比，质价比对产品品质，提出了更高的要求，既要价格实惠，又要产品优质。

近年来，国潮兴起和本土品牌复兴让越来越多国货品牌受到消费者的追捧。亿邦智库将受到国民认可和信赖的国货品牌共性总结为国民级品牌四大核心：中国品牌基因、品牌知名度、用户覆盖和满足国民需求。

都市丽人集团打造了都市丽人、纯棉居物和欧迪芬极具差异化的品牌矩阵，构建了一个完整的内衣生态系统，让不同类型的女性都能在品牌矩阵中找到最适合自己的解决方案。

8月25日，都市丽人发布2023年上半年财报，其中归母净利润达2612.9万元，同比增长158%;毛利率同比增长0.8%，达47.4%;23春夏商品较22春夏提升增长7%。这表明都市丽人国民品牌定位已经得到市场认可，覆盖最广泛国民用户需求的都市丽人将有更大的成长空间。

2021年中国女性内衣销售约1,200亿元，2023-2026年每年将有5-8%的增速，预计2026年达到2,000亿元左右。

中国女性内衣市场有3000多个品牌，呈高度分散化竞争格局。按品牌背景可分为本土品牌和国际品牌，国际品牌凭借设计/工艺/品牌势能等在中国高端市场占据比较优势，但普遍与大众市场距离较远，尤其自电商兴起、国货崛起以来，本土品牌的话语权不断增强。

而从品牌生命力视角，由两类企业值得重点关注，一是以上市公司为代表的领军品牌，二是新消费浪潮中崛起的新锐势力。面对国内市场白热化竞争，领军品牌受益于历史积淀，品牌资产与势能的转化空间更大;新锐实力善于把握消费趋势，容易爆红出圈。

长期以来，中国女性内衣行业同质化竞争严重，导致大部分品牌在消费者心智中差异化不足，可替代性较强。在日益分化的消费需求倒逼之下，越来越多行业玩家开始重视差异化价值主张，战略上积极求新求变。做好品类规划是践行差异化战略的第一步。

中国经济社会运行渐趋正常，消费市场持续复苏、势头向好，中高端生活方式消费回归实体店，尽管未来依然面临需求不振等困难，但是中国拥有14亿人口的消费大市场的基本盘没有变，中国经济韧性增长的基本面没有变，人们对高品质内衣刚需消费升级的趋势没有变，中长期来看，中国内衣市场依然具有较大的市场空间。

从女性的购买偏好来看，线上已成为中国女性购买内衣的主要渠道。2021年有40.2%的女性倾向于网购内衣，其中25-34岁群体偏好程度最高，达47.2%;同时品牌独立门店和百货专柜等线下渠道仍不可忽视，尤其在45岁及以上的成熟女性中占据一定地位。优秀的品牌商需要针对线上线下不同群体的需求，通过渠道融合提升用户粘性。

国际知名品牌优衣库凭借产品基本款多样化、质量标准化、注重产品诉求和卖点独特等特点，以物美价廉的形象吸引顾客，占领市场，在全球拥有数千家门店。优衣库以20年时间上涨了27倍，成就了市值5000亿人民币以上的巨头。

外来的国际巨头维密这几年频频发力，但收效甚微，前段时间甚至把北京首店——王府中環店给关了，再往前是关闭了上海的两家门店;

Ubras、内外、蕉内等新势力品牌并没有对传统品牌产生太大颠覆，各自的市场份额皆不到1%;

有着“中国内衣四大天王”之称的传统内衣品牌爱慕、汇洁股份(曼妮芬)、都市丽人、安莉芳皆在增长困境中苦苦挣扎，但依然固守着1%—2%的市场份额，让新势力品牌难以撼动。

得大众市场者，得天下。这一原理同样适用于内衣市场。都市丽人具备强大的供应链体系，并拥有最佳“质价比”或更低价格的产品，当同行的加价率高达7倍8倍时，都市丽人采用了低加价率，让利给消费者。

女性内衣行业市场机遇分析

过去，女性内衣市场注重性感功能，而舒适度被忽略。但是，随着女性意识的觉醒和“她经济”时代的到来，女性越来越关注自身需求，新一代女性消费者对内衣的消费偏好，正向注重实用性和舒适性转变。

调研显示，超过五成的用户倾向购买国内平价品牌，因此，覆盖最广泛用户需求的国民级品牌将有更大的成长空间。国民级品牌应具备中国品牌基因、国民心智认同、国民需求匹配及国民用户覆盖四个基本内核。

购买力升级和消费理念转变促使中国整体消费格局往多元化发展，随着女性内衣消费需求不断分化、增长和延伸，她们选择内衣产品时最看中“质价比”、购买体验流畅度和专业解决方案。

女性内衣市场相当庞大，2021年全球女性内衣市场规模高达740亿美元。美国所占市场份额最高，其次就是中国。但这也是一个未形成充分竞争的市场，目前仍处于品牌混战阶段，中国女性内衣市场前五名品牌的市场集中度仅为6%左右，远不及欧美市场前五名品牌20%—50%的市场集中度。

两年前，商隐社发布的文章《中国胸罩大战，爆发了》引发了行业热议。当时商家和资本力捧无尺码内衣，加上一系列宣传营销，将这个赛道变得火热，发起中国内衣大战。

“无尺码内衣”最早是由“内衣新势力”Ubras在2018年推出的，此后各大品牌纷纷跟进，但无尺码并非Ubras原创，只是擅于营销的新势力们旧瓶装新酒，并且包装成了消费者可以听懂，并且有着强烈记忆点的新故事。此后的几年乘着新消费崛起的浪潮，无尺码内衣获得资本的助力和加持，风靡一时。

中国市场拥有爱慕、曼妮芬、华歌尔等知名品牌企业，他们历经多年的积累和沉淀，已经成为中国中高端内衣行业的头部企业，占据高端消费的主要份额，并不断创新，拓展更广阔发展空间;同时在互联网生态发展起来的一些新消费品牌，以其营销创新优势吸引着年轻消费群体，逐渐成为行业发展的新生力量。未来内衣行业将异彩纷呈，竞争愈加激烈，品牌持续胜出要比拼实力和创新。

纵观整个内衣市场，大多数品牌主集中在细分领域，只满足了部分消费人群的需求，而无法满足广大女性消费者的刚性需求。近7亿中国女性根据地域、年龄、收入、胸型及场景等不同需求，对内衣消费诉求与风格呈现多元分化，鉴于当下消费者更关注内衣实用价值，未来具备专业产品力和服务力的品牌将更具持久生命力。

显然拥有大众用户基础的大众品牌，赛道天花板更高，它们在市场体量、服务广度、 用户基数等维度更具优势，叠加我国女性内衣的需求空间持续释放，必将迎来更大的跨越式增长机会。

更多行业详情请点击中研普华产业研究院发布的《2023-2028年国内女性内衣行业发展趋势及发展策略研究报告》。