2023年全国煤电消费增速预测 中国煤电龙头企业竞争力调查

2022年，全球能源供应紧张持续，煤炭、原油、天然气等传统能源依旧保持高景气度。

2023年全国煤电消费增速预测

中国电力企业联合会发布的《2023年度全国电力供需形势分析预测报告》指出，2023年我国经济运行有望总体回升，拉动电力消费需求增速比2022年有所提高。正常气候情况下，预计2023年全国全社会用电量9.15万亿千瓦时，比2022年增长6%左右，这也意味着，2023年电煤消费增速仍有望小幅提升。

我国是全球最大的煤电装机国，截至2021年底，煤电总装机量达11.1亿千瓦，约占电力总装机比重的46.7%;煤电全年发电量超过5万亿千瓦时，约占总发电量的60.1%。受此影响，电力行业二氧化碳排放量占全国总排放量的40%以上，电力行业清洁转型进程仍需进一步加速。

目前全国电力供需基本处于平衡状态，但在部分地区仍存在供应紧张态势。据记者了解，2021年以来，我国新核准的煤电项目数量激增，2022年新核准的煤电装机数量已超过此前一年的3倍。在此背景下，如何平衡电力安全和电力清洁转型、如何处理好煤电转型优化和托底保供的关系成为行业关注的重点。

预计“十四五”煤电装机新增1.5亿千瓦。未来10年，我国电力和电量两方面缺口并存且逐步扩大：预计2025年煤电装机将达12.3亿千瓦，按照“十四五”年均新增新能源1亿千瓦考虑，2025年电力缺口约6000万千瓦，年均电量缺口约500亿千瓦时。按照2025年装机12.3亿千瓦计算，“十四五”期间煤电新增装机规模约1.5亿千瓦。

中国煤电龙头企业竞争力调查

1月30日晚间，中国神华披露2022年业绩预告，公告显示，预计2022年实现归母净利润687亿元至707亿元，同比增长36.6%至40.6%;实现扣非净利润694亿元至714亿元，同比增长38.8%至42.8%。若按归母净利润上限计算，“煤炭一哥”中国神华2022年日均净赚1.94亿元。

对于去年的业绩表现，中国神华表示，主要系落实保障能源供应政策和要求，核增煤矿产能，加强生产组织，商品煤产量及售价上升;此外公司煤电运化一体化产业链竞争力持续巩固，经营业绩实现增长。

虽然近期煤炭市场走弱，煤炭价格有所下滑，但叠加经济复苏等多重因素影响，多家机构表示看好煤炭后市行情。

随着复工复产逐步推进，焦企和钢厂库存保持低位运行，预计节后焦煤和焦炭价格有望出现触底反弹。动力煤方面，在消耗库存后，动力煤价也将开启上涨。

根据中研普华研究院《2022-2027年煤电行业市场深度分析及发展规划咨询综合研究报告》显示：

国家统计局发布2022年11月能源生产情况的数据显示，当月，能源保供稳价政策有力推进，能源先进产能平稳有序释放，规模以上工业原煤、原油、天然气和电力生产同比保持增长。

据统计，2022年1～11月，全国煤炭产量40.9亿吨，同比增长9.7%，比2021年同期增加3.6亿吨，创历史新高。其中，晋陕蒙新四省区2022年1～11月煤炭产量达33.2亿吨，占全国煤炭产量的81%，充分发挥了增产增供“主力军”作用。

2022年以来，各产煤地区和煤炭企业坚决贯彻落实党中央、国务院关于能源稳定供应的决策部署，全力以赴做好煤炭增产增供，推动煤炭产量实现较快增长。

以鄂尔多斯为例，该市严格执行煤炭中长期合同制度，动员全市煤炭企业在稳定市场供应中继续发挥表率作用，将原有产能80%、新增产能100%全部纳入协议保供范围。2022年以来，鄂尔多斯在产煤矿累计签订2022年煤炭中长期合同6.96亿吨，占年度预计产量的93%;1～10月份累计发运煤炭4.68亿吨，合同履约率超过80%，保障了全国25个省区市发电、供热、化工等用煤的安全供应。

当前，正处于迎峰度冬关键时期，国家能源局持续加大工作力度，采取有力有效措施，加快释放煤炭先进产能，推动煤炭产量保持在较高水平。2022年12月1～15日，全国煤炭产量1.9亿吨，日均产量1251万吨，全国统调电厂电煤库存1.76亿吨、可用24天，为经济社会发展和群众温暖过冬提供了坚实可靠保障。

随着疫情防控政策不断优化调整，因疫情导致停产停销的煤矿和洗煤厂逐步恢复正常生产销售，各区域内部分煤矿产量回升，整体供应稳定。目前，大部分煤矿仍以保供电厂为主，汽车调运效率提高，多数煤矿无库存压力，市场维稳运行。

我国当前电煤价格水平总体仍居高位。

中国电力企业联合会近期发布的《2022年三季度全国电力供需形势分析预测报告》显示，2022年以来，煤电企业采购的电煤综合价始终超过基准价上限，大体测算，2022年前三季度，全国煤电企业因电煤价格上涨导致电煤采购成本同比额外增加2600亿元左右。大型发电集团到场标煤单价涨幅远高于煤电企业售电价格涨幅，导致大型发电集团仍有超过一半的煤电企业处于亏损状态，部分企业现金流紧张。

国务院发展研究中心市场经济研究所副研究员王瑞民也表示，必要的煤电价格联动机制是需求带动供给机制的基础，但煤炭价格由市场决定，电力价格则由政府管控，“市场煤、计划电”导致煤电价格未能充分联动，煤价上涨无法传导至电价。火电利润稀薄，煤炭占火电企业发电成本的70%左右，煤价超过600元/吨时，电厂就很难盈利。

新投产总发电装机规模将再创新高

预计今年新投产的总发电装机及非化石能源发电装机规模将再创新高。全年全国新增发电装机规模有望达到2.5亿千瓦左右，其中新增非化石能源发电装机1.8亿千瓦。报告预测，今年全国发电装机容量28.1亿千瓦左右，其中非化石能源发电装机合计14.8亿千瓦，占总装机比重上升至52.5%左右。

从全年电力供需形势看，报告认为，电力供应和需求多方面因素交织叠加，给电力供需形势带来不确定性。根据电力需求预测，并综合考虑新投产装机、跨省跨区电力交换、发电出力及合理备用等方面，预计今年全国电力供需总体紧平衡，部分区域用电高峰时段电力供需偏紧。

为确保今年能源电力安全保供，结合电力供需形势和行业发展趋势，报告提出几点建议：进一步加大电力燃料供应保障能力。继续加大优质产能释放力度，加快推进新核增产能各环节相关手续办理，尽快实现依法合规增产增供。制定煤矿保供与弹性生产办法优先组织满足条件的先进产能煤矿按一定系数调增产能，形成煤矿应急生产能力，以满足经济持续复苏以及季节性气候变化等对煤炭消费的增长需求。加快推进2023年电煤中长期合同签订工作，强化电煤中长期合同严肃性，督促各方落实煤炭保供责任。

《2022-2027年煤电行业市场深度分析及发展规划咨询综合研究报告》由中研普华研究院撰写，本报告对该行业的供需状况、发展现状、行业发展变化等进行了分析，重点分析了行业的发展现状、如何面对行业的发展挑战、行业的发展建议、行业竞争力，以及行业的投资分析和趋势预测等等。报告还综合了行业的整体发展动态，对行业在产品方面提供了参考建议和具体解决办法。