加强中国互联网供应链金融管理的策略

欲了解更多供应链金融行业的未来发展前景，可以点击查看中研普华产业院研究报告《2023-2028年中国供应链金融行业市场前瞻与未来投资战略分析报告》。

1、完善法律法规

完善的法律和良好的行业规范是供应链金融业务开展、产品创新的保障和动力。以《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》出台为开端，我国陆续颁布了一系列监管细则，从源头上减少网赁行业风险。对于P2P平台等机构，要明确其信息中介的作用。

在进行项目融资时要寻求第三方银行机构作为资金托管方，避免平台形成资金池，减少自融自用风险。目前我国对互联网金融机构的工商登记注册收紧，但仍需尽快出台针对平台的注册金、具体业务范围、风控体系等方面的监管方案。

供应链金融涉及到多方利益，包含了供应链的众多环节。每个环节中都要严格按照审批流程进行，做好备案，做到有据可循。对于供应链金融中各个主体的权利、义务还没有专门的法律对其进行规范，要完善《担保法》《合同法》《电子签名法》等相关法律在这部分的细则。

供应链金融涉及多个领域，要明确监管责任机构，做到权责到人，赋予监管部门更多的权利和独立性，避免受到利益关联方的影响。充分发挥互联网金融协会、物流协会等行业自律组织的作用，加强信息披露工作稳步落实，及时将风险控制，淘汰经营状况不好的平台。

针对不同性质的平台进行分类、有序监管。在《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》中对借款限额进行了限制，虽然监管部门对网贷平台的金额限制政策提供了12个月的过渡调整期，但还是限制了网贷平台的发展。

在供应链融资过程中，一般涉及大宗商品等科目，融资金额大，存在超出《办法》限额的可能。相关监管政策最好可以根据标的不同进行差异化监管，从而更好地管控风险。同时最大地调动市场的积极性，实现资金效用最大化。

2、完善征化系统，加强第三方托管监督力度

完善我国企业征信体系建设。我国全国范围内的征信系统还没有完全建立，处于不断摸索阶段。“十三五”期间征信将广泛覆盖网贷、众筹、互联网保险等领域，征信体系的范围将逐渐扩大。从试点城市吸取经验，将更多的企业纳入到体系的监督对象中去。

不仅注重上市公司的信息公开和征信信息收集，同时也要加强对网贷平台、中小企业的信息收集和运营状况披露。将网贷平台纳入央行征信系统，加强地方政府对此的重视程度和投入力度。

协调与银监会、公安部、工信部等部门，对平台的运营情况、项目运作等数据进行备案登记，并将征信系统提供的信息充分利用到平台日常监督中，从而能够及时发现存在问题的平台对其进行规范和打击。

鼓励并要求平台自身建立互联网借贷平台信息披露制度。互联网金融协会颁布《中国互联网金融协会信息披露自律管理规范》和《互联网金融信息披露个体网络借贷》标准，要求平台对于包括期限分布、交易量、违约记录、预期收益率等信息在平台官网进行定期披露和报告展示，其中强制披露65项，鼓励披露31项。

允许监管部门和征信部门不定期对平台进行抽查和数据获取，共同建立业务规范、运用良好的互联网金融环境。建立网贷投资者咨询、投诉平台，从投资人的角度收集平台信息，注重事后完善善后机制，拓展征信评级的维度。设立征信指数，公开规模以上公司的指数信息，对于资信情况差的企业进行曝光。

为了避免网贷平台自融自用、形成资金池的现象，国家颁布《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》进行限制和规范，指出网贷平台必须和第三方机构合作，委托第三方机构进行用户资金的管理。

网贷平台可以采取银行直连、银行直接存管和“银行＋支付公司”的联合存管模式与具备资质的金融机构达成合作，为平台上的用户建立第三方资金托管账户。并由第三方金融机构提供监督管理服务，真正实现用户资金与平台自有资金的独立性，从根源上避免P2P平台资金自融自用。

3、建立严格风控体系

网贷平台的竞争越来越激烈，平台要自觉建立严格的风控体系，拓展安全可靠的资产端，从源头上降低平台的风险。平台要把握住和上市企业、供应链中的企业进行合作的机会，多渠道获取优质的资产项目，保持与银行、保理化构、核心企业的长期稳定合作。积累用户资源和数据资源，实现规模效应。

网贷平台要发掘自身擅长的领域和行业，垂直发展，注重提升产品的专业性和安全性，把握行业的特点，根据市场行情和用户需求设计具有针对性的产品。网贷平台要充分发挥互联网优势，将大数据、云计算等技术运用到平台的风险管理、产品定价等流程上，与银行、保理公司等传统的融资服务机构差异化发展，突出自己的优势和特仓。

充分利用大数据、区块链等新技术，提升风控水平。区块链技术具有去中心化、可追溯的特点，数据能够相互推导、验证，既能够保障数据安全、隐私保护，同时也能够保证各主体采集数据信息完整、各个环节共享信息透明，从而能够建立分布式信用体系，降低对账、结算成本。

供应链金融业务在处理过程中涉及到很多人工参与，包括审阅、查验各种单据、纸质文件。不仅人工成本高，且存在人为操作失误的风险。而区块链技术可以跨越实物数据、中心系统的验证直接实现点对点的价值传递，实现票据的去中介化，也减少人工成本。

大数据、人工智能可以解决供应链金融项目信息透明度、风险管理等痛点，从历史数据出发，经过机器学习等方式实现对需求、风险、用户资信的精确预判。从而降低供应链金融成本，提升交易效率。但是由于诸多技术仍处于发展阶段，现阶段投入成本较大，在全市场范围内的开展还需要一个过程。