2023年中国证券IT行业市场规模及发展前景预测分析

证券IT供应商往往面向证券公司提供财富管理、资产管理、机构服务、自营投资、投资银行等各业务的产品和解决方案，其中主要的产品方向包括柜台交易系统(集中交易系统)、极速交易系统、PB系统、风控系统、CRM、运营管理系统等;面向基金公司提供投资交易系统、份额登记系统、估值系统等产品。

其中，柜台系统(集中交易系统)是券商接受个人/机构交易委托后，向交易所报盘的交易系统，其前置系统包括个人投资者交易终端、机构投资者PB交易系统等，机构/个人交易订单通过券商作为中转方到达交易所。

数据显示，证券行业IT人员已突破3万人，同比增长19.7%，已是连续3年增长。随着分支机构的转型推进，券商总部的IT人员与分支机构总体呈此消彼长的发展趋势。其中，5家证券公司总部IT员工人数超过500人，8家证券公司总部IT员工人数超过400人。

分业务来看，经纪业务依旧是IT人员高度密集的主阵地，证券IT人员为8402人，占比为43.06%;中后台业务IT人员投入排列第二位，有5573人，占比为28.56%，其背后的原因在于券商不断加大对于中台建设的投入;投行、自营、资管、信用等业务IT人员占比均不到10%。

在投入金额上，证券行业IT总投入为303.55亿元，同比增长26.51%。其中，IT总投入达到亿元的券商有72家，较上年增加13家，其中11家超过8亿元，21家超过4亿元。这其中，薪酬福利支出占比呈增长趋势，2021年占比为26.99%，同比增长35.36%。

对证券公司而言，证券经纪业务和中后台业务的IT投入相对更“烧钱”，两者合计占比78.98%。其中，中后台IT投入占比最大，投入增长也较快，投入40.71亿元，占比为40.74%;证券经纪业务投入38.21亿元，占比为 38.24%;投行、资管、融资、投资、其他业务各自的IT投入占比均不足10%。

政策支持

2023年证券业协会《证券公司网络和信息安全三年提升计划(2023-2025)》征求意见稿鼓励IT投入不少于净利润的8%或营业收入的6%，并在正式稿中将投入要求进一步提升至净利润的10%或营业收入的7%;

基金业协会也同步推出《基金管理公司网络和信息安全三年提升计划(2023-2025)》对行业IT投入规模提出了明确标准。

证券、期货业协会发布文件，要求证券期货经营机构IT投入原则上不少于公司最近三个财政年度IT投入平均数额原则上应不少于最近三个财政年度平均净利润的6%或不少于最近三个财政年度平均营业收入的3%;

中研研究院出版的《2023-2028年证券行业市场深度分析及发展策略研究报告》显示

2023年中国证券IT行业市场规模及发展前景预测分析

证券IT行业上游供应商主要包括操作系统、数据库、开发工具等软件供应商和服务器、存储系统、交换机、路由器等硬件供应商;由于客户拓展的需求以及非银金融细分子行业需求存在一定相似性，证券IT行业供应商逐渐向基金资管、期货、信托、交易所等券商之外的金融领域扩张，尤其是资管IT，已经成为证券IT行业供应商的重要增量所在。

一、绿色公司债券。2023年上半年度作为绿色公司债券主承销商或绿色资产证券化产品管理人的证券公司共48家，承销(或管理)80只债券(或产品)，合计金额768.74亿元;其中，资产证券化产品28只，合计金额446.87亿元。

二、科技创新公司债券。2023年上半年度作为科技创新公司债券主承销商的证券公司共39家，承销114只债券，合计金额1224.20亿元。

三、民营企业公司债券。2023年上半年度作为民营企业公司债券主承销商或资产证券化产品管理人的证券公司共40家，承销(或管理)135只债券(或产品)，合计金额1522.41亿元;其中，资产证券化产品90只，合计金额803.81亿元。

四、地方政府债券。2023年上半年度参与发行地方政府债券的证券公司共85家，合计中标金额1569.16亿元，合计中标地区29个。

券商类客户是证券IT最主要的收入来源，资管IT成为行业增长新动力。从行业内公司收入结构来看，券商仍为行业最核心的客户来源，23Q1恒生电子以券商客户为主的财富科技服务收入占比25%;2022年金证股份证券经纪软件业务收入占比10%(剔除IT设备分销业务后占比23%)。

证券IT行业内来看，类比银行IT，将证券IT的软件产品分类为业务型和管理型。以柜台系统为代表的业务型系统相较于CRM等管理型软件具有更好的毛利率表现。

以柜台系统为例，对于全市场100+证券公司来说，该类系统行业应用标准化程度高，自研/外购的效果差别不大，同时由于该类系统自研成本高，因此证券公司在面对供应商时议价能力相对较弱。相较之下由于各家公司在管理上的痛点不同、发展的重点方向也有所差异，管理类系统的需求往往更为个性化。

金融市场政策更新尤其是交易规则方面的调整是证券IT的一大收益来源。长周期复盘来看，围绕交易制度的变化始终贯穿着资本市场改革的进程，例如以融资融券交易为代表的交易方式创新、以股指期货和期权为代表的交易品种创新、以新三板和北交所为代表的多层次资本市场改革，

更多证券IT行业前景消息，请点击中研研究院出版的《2023-2028年证券行业市场深度分析及发展策略研究报告》。本报告对该行业的供需状况、发展现状、证券IT行业发展变化等进行了分析，重点分析了行业的发展现状、如何面对行业的发展挑战、行业的发展建议、行业竞争力，以及证券IT行业的投资分析和趋势预测等等。