又一27年大单 中国与卡塔尔签署 2023全球液化天然气市场供应

11月4日，中国石化与卡塔尔能源公司签署合作协议，包括为期27年的液化天然气长期协议和参股合作项目，这将进一步提高国内天然气的保供能力。

根据合作协议，卡塔尔能源公司将每年向中国石化供应300万吨液化天然气，并向中国石化转让合资公司5%股权。卡塔尔是全球最主要的液化天然气出口国之一，中国石化新入股的北部气田二期扩能项目将新建两条液化天然气生产线，产能为1600万吨/年。这也是全球最大天然气田二期扩能项目。

中国石化董事长马永生表示：“这是我们双方签订的第三个LNG(液化天然气)长约，三个长约加起来，每年卡塔尔能源公司将向我们提供900万吨LNG(液化天然气)，相当于我国一个大型天然气(气田)的年产量。这将有助于进一步提高天然气的保供能力。”

国际能源署说法称，即使在今年10月前欧盟的储气率接近达到100%，仍然不能保证未来天然气市场不会出现波动。欧盟约10%的进口天然气仍由俄罗斯供应，并且随着中国的液化天然气进口量恢复，全球液化天然气市场供应可能会更为紧张。过于干燥和寒冷的气候因素也将对欧洲天然气市场造成压力。

2023全球液化天然气市场供应

根据欧洲天然气基础设施机构(Gas Infrastructure Europe)的数据，欧盟当前的天然气储量比前五年平均水平高出近20%。分析师预测，可容纳约1000亿立方米的天然气储气库将在11月前达到欧盟官方储气目标的90%。

然而，若在寒冷天气、俄罗斯完全切断管道天然气、液化天然气供应量低的情况下，欧盟储气库明年4月的天然气储量将只有20%，威胁到正常的能源供应。

2022年俄乌冲突爆发之后，能源价格飙升。欧盟在同年7月迅速采取降低天然气需求的举措，使其天然气需求在2022年下降了550亿立方米，降幅达13%。这是历史上降幅最大的一年。

550亿立方米中，约100亿立方米的下降是由于生产缩减，而非相关产业提高了生产效率或使用可替代能源。非俄罗斯能源供应商、当年温和的天气、工业部门需求走弱在一定程度上弥补了俄罗斯天然气的减量，在2022年帮助欧洲平稳度过了原本可能会很严峻的天然气危机。但欧盟天然气需求降低的政策成效并没有预期般显著。

国际能源署认为，欧盟应当谨慎评估国际局势对于今年本土能源市场的影响。液化天然气是欧洲地区的基础能源，其在欧盟总需求从2010年代的平均12%上升到2022年的近35%。

从供应端看，在2025年之前，全球几乎没有新的液化天然气和管道气新增产能上线运营。这意味着市场平衡依然脆弱，一旦需求侧出现超预期的正向冲击，气价短时间大涨的概率就会增加。

尽管2022年的需求缩减，但去年全年欧盟的天然气进口账单仍接近4000亿欧元，是2021年总额的三倍多。2022年底，俄罗斯的出口气在欧盟进口天然气总量中的占比从2021年的40%下降到10%以下，但天然气价格的大幅上涨依旧令俄罗斯获得了可观收入。

根据中研普华研究院《2023-2028年天然气行业深度分析及投资战略研究咨询报告》显示：

全球2022年液化天然气进口总量创新高，而欧盟是最大买家。路孚特公司的数据显示，全球2022年液化天然气进口总计4.09亿吨，而前一年为3.796亿吨。

报道称，这一创纪录的数量源于需求激增，尤其是欧盟的需求激增。2022年，欧盟液化天然气进口量达到1.01亿吨，比2021年增长58%，这也使得欧盟成为全球最大的液化天然气买家。

而美国则是欧洲最大的天然气供应国。根据欧盟委员会官网日前发布的天然气市场报告，2022年前11个月欧盟从美国采购的液化天然气量比2021年全年多出一倍多。报告显示，2022年1月至11月，欧盟共计从美国进口520亿立方米液化天然气，而2021年全年这一数字仅为220亿立方米。

德国被迫加紧建成液化天然气码头，是欧洲跟随美国制裁俄罗斯引发能源危机反噬自身的缩影，而大西洋彼岸的美国却正因此而受益。

据美国财经媒体“商业内幕”此前报道，在大西洋区域，美国能源公司每向欧洲运输一艘装载17.4万立方米的液化天然气运输船，扣去航运成本和人力成本，可从中获利超过一亿美元。美国借乌克兰危机大发横财的做法屡屡招致欧洲批评。

2023年上半年国内液化天然气价格

数据显示，上半年国内LNG(液化天然气)消费量1688万吨，同比增长仅16.22%，且部分为置换管道气消费。在经济运行整体呈现恢复向好态势的大背景下，终端消费市场复苏目前暂未达到预期。与此同时，国产进口LNG资源价格同比下行，上半年国产LNG出厂成交均价为4863元/吨，同比下调29.61%;进口LNG出站成交均价为5470元/吨，同比下调25.19%。

国家统计局日前发布的最新数据显示，上半年天然气生产平稳增长，进口增速较快。进口天然气5663万吨，同比增长5.8%。据悉，自今年1月以来，进口LNG就呈逐月增加趋势，目前占比已经达38%。同时，国内LNG产量1030.95万吨，同比上涨131.59万吨，涨幅14.63%。

在进口LNG不断上涨的同时，上半年我国生产天然气1155亿立方米，同比增长5.4%，其中6月生产天然气183亿立方米，同比增长5.5%。

值得注意的是，虽然天然气供应在不断增加，但下游终端需求未见大幅提升，市场整体复苏仍有空间。天然气市场资深从业人士孙成龙表示，目前天然气消费量增速不及预期，LNG供应出现阶段性过剩，进口和国产LNG成本双双回落。

公开数据显示，2023年欧洲地下储气设施库存水平较高，国际LNG供应出现阶段性过剩，国际油气价格回落，国内长协以及现货成本联动走跌。其中，进口长协成本同比下调9.07%，进口现货成本同比下调约49.12%。截至6月，LNG现货价格已基本贴近2021年的同期水平。

多家机构预计，今年中国天然气总供应量约为4054亿立方米，除去出口、库存差以及损耗，可供市场量为3875亿立方米，同比增加325亿立方米。可以看出，在2022年消费下降的前提下，今年可供市场增量超过300亿立方米，处于较高水平。

天然气供需关系已经向供应宽松转变。除非今冬出现极端天气或突发供应中断问题，否则市场供过于求将在下半年持续。

《2023-2028年天然气行业深度分析及投资战略研究咨询报告》由中研普华研究院撰写，本报告对该行业的供需状况、发展现状、行业发展变化等进行了分析，重点分析了行业的发展现状、如何面对行业的发展挑战、行业的发展建议、行业竞争力，以及行业的投资分析和趋势预测等等。报告还综合了行业的整体发展动态，对行业在产品方面提供了参考建议和具体解决办法。