我国家族信托业务加快扩容 一季度信托业实现利润总额217亿元

我国家族信托业务加快扩容

据报道称，我国家族信托业务正在加快扩容。根据中国信托登记有限责任公司统计数据显示，截至去年9月份，我国家族信托的存续规模约为4700亿元，较2021年末增长约34%。与此同时，家族信托的展业模式也越来越丰富，包括山东信托、中信信托等多家信托公司将家族信托作为实施战略转型的重点布局方向，在业务模式和服务内容上积极创新。随着头部信托业务规模的不断飙升，众多金融机构，例如银行、券商等也相继围绕家族信托业务展开布局。

家族信托指的是信托公司接受委托人委托，针对委托人的财富管理需求提供定制化事务管理和金融服务的信托业务。家族信托内涵十分丰富，种类更是繁多，可按照受托人权限、定制化程度、受托财产类型及信托目的等划分为不同类型。家族信托主要有两大特点，一是以法律制度为基础，家族信托本身体现的是一种法律关系，其意定性质明显，同时其在提供服务的过程中也受到各种法律的约束;二是以满足家族诉求为目标，家族信托的设立必须要有委托人明确的意思表示，因此其目标便是满足委托人的个性化需求。

信托公司在资产配置、产品创设及业务资质等方面具有得天独厚的优势，因此其在家族信托业务中扮演举足轻重的角色，一方面可作为“资产管理者”，独立运作家族信托业务，另一方面可作为“事务管理者”与私人银行等联合展业。在高净值人群规模不断增长、家庭传承需求不断涌现的大背景下，家族信托是信托公司争夺与巩固高净值人群市场的重要抓手，同时，其作为信托公司的本源业务，也是信托公司布局财富管理业务、谋求业务转型的重要战略发力点。

由于满足家族诉求及以法律制度为基础是家族信托的两大特点，因此信托公司在开展该业务时应遵循以下逻辑。一是以合法合规为前提，包括信托目的的合规、信托财产的合规及后续运营管理的合规，因此该业务较传统业务对信托公司的尽调能力及多元知识储备能力的要求更高;二是以满足家族诉求为核心，家族信托客户诉求多种多样，包括财富传承、资产管理、财产隔离及税务筹划等，因此信托公司需不断夯实财富管理能力，围绕家族信托客户多元化诉求开展业务;三是保持该业务灵活多变的特色，信托公司需围绕其产品特点，提升客户需求追踪能力、产品架构设计能力及风险管理能力。

在上述业务逻辑下，信托公司需要从前期营销、中期设立、后期管理三个阶段做好全流程的金融和非金融服务，以贯穿全程的专业服务满足客户家庭财富的管理、传承、保护等诉求。在前期营销阶段，信托公司需不断提高综合营销能力，加强多方合作，打造服务生态圈，同时塑造品牌影响力，拓宽获客渠道;在中期设立阶段，信托公司要进一步挖掘客户需求，在严格防范风险的基础上设计出最优的家族信托产品架构;在后续管理阶段，信托公司需要不断提高资产配置能力，并持续提升运营管理水平，为家族信托的存续期管理提供有力的支持与保障。

目前，中央已经调整了宏观政策导向，将采取更加积极的财政政策和稳健的货币政策，保持流动性合理宽裕，防范化解金融风险的政策力度也将加强。2022年作为资管新规正式实施的元年，信托业在稳固转型成果的基础上加快改革步伐，融资类及通道类业务持续压降，资产投向不断优化。因此，预计未来一段时间信托行业风险水平可能有所降低。

信托跨市场综合金融服务优势，有利于加快推动绿色经济领域的资源自由流动和市场化配置，也有利于降低高碳资产退出中的风险。减排工作形势严峻，刻不容缓，2020年中央经济工作会议中明确提出，我国二氧化碳排放力争2030年前达到峰值，力争2060年前实现碳中和。实现“碳达峰”“碳中和”的过程将推动绿色产业、新能源产业、绿色金融等多个领域的快速发展。

在我国经济加快动能转换、金融体系深化改革的背景下，信托行业面临着转变发展方式、优化业务结构、转换增长动能的挑战。2023年3月24日，银保监会发布了《关于规范信托公司信托业务分类的通知》(以下简称《新业务分类》)，进一步厘清了信托业务的边界与服务内涵，强调信托受托人定位，为整个信托行业的转型明确了方向。与此同时，人工智能科技革命与金融数智化浪潮正席卷全球，新业务模式、新服务客群决定了数智化已成为信托业转型的必选项。

据中研普华产业研究院出版的《2023-2027年中国信托行业全景调研与发展战略研究咨询报告》统计分析显示：

6月1日，原银保监会下发的《关于规范信托公司信托业务分类的通知》(以下简称《通知》)正式实施。记者了解到，2022年12月30日，原银保监会下发《关于规范信托公司信托业务分类有关事项的通知(征求意见稿)》前，同年4月就有部分信托机构陆续收到关于新业务分类征求意见文件，9月，银保监会召集部分机构举行座谈会，10月，更新文件后要求部分信托公司按照新分类方法填报数据，文件内容前后发生多项细微变化，但基本确定信托业务新三大类型。

今年3月24日，银保监会正式发布《通知》。相比去年年末发布的征求意见稿，《通知》变化不大，较大的变化是将资产服务信托业务提前至第一大类，资产管理信托业务、公益慈善信托业务位列第二、三大类，三大类共覆盖25个业务品种。

后伴随《通知》正式实施，有多位业内人士表示，分类新规的正式实施，监管持续推动，信托行业转型和风险化解将同步加速，未来信托公司需要在风险可控的基础上持续探索创新业务方向。

一季度信托业实现利润总额217亿元

6月28日，中国信托业协会发布了“2023年1季度末信托公司主要业务数据”(下称“数据”)。数据显示，一季度，信托业累计实现经营收入279.81亿元，同比增长36.39%;实现利润总额217.01亿元，同比增长75.23%，营收与利润双双显著增长。

截至2023年一季度末，信托资产规模余额为21.22万亿元，同比增加1.06万亿元，增幅为5.23%，环比增加776.90亿元，增幅0.37%。

一季度信托“成绩单”投资收益催化业绩显著增收 业务转型渐入佳境

中国信托业协会发布2023年一季度末信托公司主要业务数据。从数据表现来看，今年一季度信托公司经营业绩整体好转，信托资金配置向标准化资产转移的趋势亦在进一步凸显，投向证券市场、金融机构的规模和占比持续提升。不过，在分析人士看来，目前信托公司的业务转型正处于新旧业务交替转换的关键时期，存量传统非标业务的风险仍旧高企，防范金融风险的任务仍然很重，而信托业务新三分类下的资产管理信托和资产服务信托或将成为未来信托公司重点开拓的业务领域。

信托业务分类配套政策正式下发 专家：行业未来发展更有信心

信托业新分类标准配套政策(以下简称：配套政策)正式下发至各银保监局，并由各银保监局后续向属地信托公司传达。业内专家表示，信托业务新分类指导口径系列出台以及适时集中培训表明监管走实走深，行业未来发展更有信心。

未来行业市场发展前景和投资机会在哪?欲了解更多关于行业具体详情可以点击查看中研普华产业研究院的报告《2023-2027年中国信托行业全景调研与发展战略研究咨询报告》。