国内磷化工行业已迈入成熟期和资源整合期 磷矿石产业发展分析

磷矿石是含磷的矿石，多产于沉积岩，也有产于变质岩和火成岩。除个别情况外，矿物中的磷总是以正磷酸盐形态存在，磷的主要矿物为磷灰石。磷是重要的化工原料，也是农作物生长的必要元素，工业用磷必须大量从磷矿中提取，用于制造黄磷、赤磷、磷酸、磷肥、磷酸盐。

磷矿是指在经济上能被利用的磷酸盐类矿物的总称，是一种重要的化工矿物原料。用它可以制取磷肥，也可以用来制造黄磷、磷酸、磷化物及其他磷酸盐类，以用于医药、食品、火柴、染料、制糖、陶瓷、国防等工业部门。

磷矿石产业现状

中国是全球第一大磷化工生产国，我国已建立起较为完善的磷化工生产体系，从资源开采到基础原料的生产，从各种大宗磷化工产品生产，到精细的无机、有机磷化工产品的生产，已基本满足国内各行业的需求，并有大量产品出口。

磷化工包括磷肥工业、黄磷及磷化物工业、磷酸及磷酸盐工业、有机磷化物工业、含磷农药及医药工业等等。世界上磷矿石的消费结构中约80%左右生产磷肥后用于农业，其余的用于提取黄磷、磷酸及制造其它磷酸盐系列产品。磷化工产品在工业、国防、尖端科学和人民生活中已被普遍应用。

从产业链角度来看，磷矿石处于磷化工产业链的上游，是产业链的起点，具有不可再生、不可替代的特点。产业链中游包括磷酸、黄磷等，磷酸的生产分为热法工艺和湿法工艺两种，热法磷酸是由黄磷制得，热法磷酸的生产对磷矿的品位要求高，生产过程能耗高、污染大，但热法磷酸纯度较高;与热法磷酸相比，湿法磷酸能耗低、成本低，但杂质较多，工艺具有较高的技术壁垒，仅部分企业掌握相关工艺。

下游主要是磷酸盐、磷肥等，最终应用领域有农业、养殖、食品、医药、新能源、电子等行业。磷复肥是磷矿石的主要下游需求领域，占比约七成。其他产品如草 甘膦、磷酸盐等占比相对较小。

磷矿石作为天然资源，具有不可再生性，随着多年的开采，国内富矿资源不断消耗，磷矿石整体品位下降趋势明显，以及开采难度大，开采周期长等因素影响，国内磷矿石开工率整体偏低，磷矿石供应紧张已成常态。9月，国内磷矿石市场已迎来金九旺季，下游需求良好，磷矿石现货供应紧张情况加剧，双节过后，市场整体供应端依旧持续吃紧，供应端有效支撑市场坚挺走势。

国内磷化工行业已迈入成熟期和资源整合期

进入21世纪以来，中国磷矿及磷化工产业蓬勃发展，其中高品位磷矿资源的消耗速度较快，在一定程度上缓解我国高品位磷矿资源不足的现状，为我国磷化工行业的快速发展提供动力。

磷元素广泛存在于生物体和自然界中，是构成基础化工和现代农业不可或缺的元素。目前磷化工在工业、农业、国防军工、尖端科学和人民生活中已被广泛应用，成为国民经济中具有重要作用的一个行业。

近年来，高纯磷酸盐、特种磷酸盐、功能磷酸盐、磷化工材料等，在尖端科学、国防工业等方面又得到进一步推广应用，出现了许多新型磷化工产品。

由于磷化工产品不断地向更多产业部门渗透，特别是向尖端科学和新兴产业部门的渗透，使磷化工产业面貌焕然一新。

近些年我国政策层面重视磷矿石资源，加之我国磷化工行业快速发展导致的产能过剩和环境污染问题严重，去产能和环保高压下国内供给端持续收缩。

国内磷化工行业已迈入成熟期和资源整合期，行业由粗放式发展逐渐向高质量、环保化发展，未来中小企业难以复产，龙头企业将通过资源优势、成本优势和技术优势迅速扩展市场份额，行业集中度逐渐提高。

据中研产业研究院《2023-2028年中国磷矿石行业发展前景及投资风险预测报告》分析：

根据国家统计局的数据，我国目前磷矿石的基础储量是 32.4 亿吨，主要分布在湖 北、四川、贵州、云南、湖南这五个省份，合计储量在全国占比超过 80%。我国磷矿整 体品位不高，富矿少，90%以上均为中、低品位。根据前瞻产业研究院统计，目前我国 可采储量磷矿石的平均品位是 23%，低于全球 30%的平均水平。

其中，五氧化二磷含量 低于 20%的较低品位磷矿储量占比超过 60%，含量高于 30%的高品位磷矿储量占比不足 10%。磷矿石产量方面，中国是全球最大的磷矿石生产国，其次是摩洛哥及西撒哈拉，然后是美国，三者 2021 年产量全球占比分别约 39%、18%和 10%

数据显示，2022年，全国磷矿石(折含五氧化二磷30%)累计产量为10474.5万吨，比上年增加了184.6万吨，产量累计同比增长0.7%;月均产量为872.9万吨。2022年12月全国磷矿石(折含五氧化二磷30%)产量为1123.3万吨，比上年同月减少了35.5万吨，同比下降4.2%，增速比上月回落1.2个百分点;日均产量为36.24万吨。

图表：2023年下半年我国磷矿石产量

数据来源：国家统计局

作为我国战略性资源之一，磷矿既是制取磷肥、饲料等的重要化工矿物原料，又是精细磷化工产品的磷源。磷矿是指在经济上能被利用的磷酸盐类矿物的总称，是一种重要的化工矿物原料。磷矿石按其成因不同，可分为磷灰石和磷块岩。磷灰石是指磷以晶质磷灰石形式出现在岩浆岩和变质岩中的磷矿石。磷块岩系指由外生作用形成、由隐晶质或显微隐晶质磷灰石及其他脉石矿物组成的堆积体。

中国磷矿主要有三种类型：岩浆岩型磷灰石，沉积岩型磷块岩，沉积变质岩型磷灰岩。其中沉积岩型磷块岩储量最多，占总储量的70%，但矿选难度最大;岩浆岩型磷灰石占总储量比重最小，仅7%，但此种矿石经济效益最好。我国磷矿的开采方式分为地下开采和露天开采两大类;地下开采约占开采总产量的60%，其采矿方法主要为房柱法。

随着中国经济的发展，汽车、家电、农用机械等消费品的消费量也在不断增加，其中大多数是由磷矿石添加物来生产的。增加的消费对磷矿石的需求量也会随之增加，从而促进磷矿石行业发展。此外，由于车辆的大量消费，石油钻探等行业需要大量的肥料来改善土壤肥力，应当用大量的磷矿石来生产，这将给磷矿石行业带来极大的需求量。

如果想要了解更多中国磷矿石行业详情分析，可以点击查看中研普华研究报告《2023-2028年中国磷矿石行业发展前景及投资风险预测报告》。