寿险业正处于改革深水期 2023寿险市场现状及前景分析

寿险业正处于改革深水期

当前，寿险业正处于改革深水期。数字化转型不仅是全球寿险业发展的战略选择，也是中国寿险业迈向高质量发展的必然路径。

2023寿险市场现状及前景分析

在寿险业迈向高质量发展的进程中，“科技赋能”正发挥着越来越重要的作用。从“共识”到成为“现实”，科技已深刻应用到保险业日常经营的方方面面，助力行业转型提质。截至目前，中国平安、中国人寿、中国太保、中国人保等上市险企基本都已成立科技子公司，以期通过内部架构和机制改革来推进科技转型。

行业普遍认为，在数字技术的驱动下，我国保险机构正在加速布局数字化转型，借助数字技术赋能来实现整个交易流程的重塑，在精准营销、场景嵌入与智能理赔等环节不断创新改进，客户良好体验不断改善。对于科技赋能保险数字化转型，周延礼提出，要加大科技投入、注重数据价值挖掘，围绕数据资产形成、聚焦服务场景来拓展客户、创新产品、精准服务，未来才能赢取更大市场。

日前，多家机构发布研报展望2023年的寿险业发展，综合来看，新一轮成长周期的号角已吹响，寿险有望在今年进一步实现“深蹲起跳”。

从多方数据来看，寿险行业在2022年持续推动供给侧改革，主动压降代理人规模，险企顺应行业趋势主动求变，推动个险渠道转型高质量发展，主动清退落后产能，个险渠道人力继续下降。截至2022年上半年末，代理制销售人员为521.7万人，已从2019年912万人的峰值降至大约2015年水平。

但在这一年，利好消息不断释放，代理人队伍整体已逐步企稳，相比2021年代理人数量的断崖式下降，2022年降幅收缩显着，多家机构研报表示人力出清或将接近尾声。

据中研普华产业院研究报告《2022-2027年中国寿险行业市场深度调研及投资策略预测报告》分析

近年来，随着保险端回归保障业务，重疾险和传统险的保险期间较长，部分保单期限在15年，甚至达到20年以上，寿险行业整体负债久期逐年拉长，对保险资管机构投资资产久期的要求也在持续提升。而财险资金单笔久期偏短，期限匹配要求下对资产流动性要求更高，形成资金积累后整体资产久期有所延长。因此，在大类资产配置环节，应当充分考虑保险资金对于期限匹配的不同要求，通常情况下，寿险资金久期错配的风险较为突出，导致较高的利率风险敞口。与此同时，为满足负债端给付、分红、费用支出等资金流出以及委托方当期利润的要求，投资端对于资产当期收益也有较高的要求。

我国寿险行业整体快速发展，企业规模持续扩张，总体保持盈利持续上升，但中国寿险行业的发展还处于初级阶段。在政策的推动下，我国人身险发展不断壮大。数据显示，我国已是全球第二大保险市场。2021年，我国保险深度(保费收入/国内生产总值)和保险密度(保费收入/总人口)分别为3.9%和3180元/人。而2014年国务院发布的《关于加快发展现代保险服务业的若干意见》提出，到2020年，保险深度达到5%，保险密度达到3500元/人。

疫情爆发后，让我们对于社会保障行业也有了一定的新思考，也让人们对商业保险在公共卫生治理体系中的作用有了新的期待。只有不断改革和突破，寿险业才能真正发挥稳定人民生活、改善社会福利的作用。2022年1-6月，中国寿险业务原保险保费收入为15976亿元，同比增长4.4%。尽管2021年的发展颇多曲折(保费收入下降，寿险业务保费收入近2.36万亿元，同比减少1.71%，保险营销人员流失超百万人)，但无论是从我国人均GDP来看，还是从我国保险业的深度和密度来看，保险业实现大发展的前景依然不会改变。

“十四五”时期，我国将进入深度老龄化社会，家庭结构将发生显著变化，家庭人口结构老龄化、家庭小型化、空巢家庭增加的状况日益严重，养老和医疗保障不足的矛盾将进一步加剧，需要不断提升商业保险在社会保障体系中的作用，寿险业发展空间依然巨大。

从全年走势来看，经历上半年深度调整期后，寿险也于去年下半年迎来改善与转机。投资端，据机构分析，去年前三季度的权益市场表现弱于预期，但在第四季度，股市反弹将带来收益率提升，利好净利润和净资产增长。

机构普遍看好2023年保险业走势，或在多重利好因素下迎来转型拐点。

欲了解更多关于寿险行业的市场数据及未来行业投资前景，可以点击查看中研普华产业院研究报告《2022-2027年中国寿险行业市场深度调研及投资策略预测报告》。