中国汽车消费金融产品现状 中国新车市场金融渗透率已达58%

近期，国务院办公厅转发国家发展和改革委员会印发的《关于恢复和扩大消费的措施》(以下简称“《措施》”)指出，稳定大宗消费，优化汽车购买使用管理，采取比如因地制宜优化汽车限购措施、便利二手车交易等措施，促进汽车更新消费，加大汽车消费金融支持力度。

中国汽车消费金融产品现状

随着政策利好与汽车行业的发展，人们的消费方式也在不断变化，正是看到了这一点，汽车金融市场中的经营主体也在越来越积极地完善服务，迸发活力，对释放汽车消费潜能产生重要支撑。

今年以来，国家出台了汽车下乡、二手车登记“一证通办”等一系列政策促进汽车消费，产业发展逐步向好。与此同时，汽车金融渗透率也在不断增长。

据管理咨询公司罗兰贝格估算， 2022年中国新车市场金融渗透率已达58%，较5年前提升20个百分点;二手车市场的金融渗透率为38%，较5年前提升13个百分点。

汽车金融服务目前的细分主体，首先是商业银行，主要提供汽车贷款和融资租赁服务;其次，是专门从事汽车金融服务的金融机构，包括汽车金融和融资租赁公司等;接下来是第三方金融科技公司，通过互联网和技术手段提供汽车金融服务。

罗兰贝格数据显示，2022年，国内汽车金融市场中汽车金融公司所占份额约为41%，与商业银行汽车金融业务份额42%基本持平，以及融资租赁公司约占17%。

关于汽车金融平台的表现，从业内汽车金融交易服务平台易鑫集团(02858.HK，以下简称“易鑫”)的表现也可窥一隅。根据公开资料显示，其主要为消费者购买新车和二手车提供融资服务。

根据易鑫新近发布的半年报，上半年汽车融资交易量达31.2万笔，同比增长17%，交易额达304亿元人民币，同比增长21%。

2023全国汽车金融公司资产规模近万亿

截至2022年年末，全国25家汽车金融公司资产规模达到9,891.95亿元，总体保持稳定;零售贷款余额为7,852.58亿元，同比略降3.51%;库存批发贷款余额为1,126.9亿元，同比上升8.73%;融资租赁余额61.5亿元，增幅29.45%。

在支持实体经济的同时，汽车金融公司不断深化数字化转型，提高自身管理的精细化水平和运营效率，各项监管和管理指标均保持良好。截至2022年年末，行业平均流动性比率达227.84%，远高于银行业金融机构平均水平;行业平均资本充足率为23.31%，比上年末增加1.52个百分点;行业平均不良贷款率为0.71%，虽受疫情影响较2021年上升0.13个百分点，但仍优于银行业金融机构平均水平。

据悉，近年来，政府和金融监管部门对汽车产业和汽车金融公司的发展给予了持续关注和支持，修订和完善了行业相关政策，对汽车金融公司的稳健发展产生了积极影响。

新能源政策方面，国家继续将新能源汽车作为大力支持的重点领域，在供给端出台的双积分、税收优惠等政策进一步完善顶层设计、强化完善行业标准、推动车企加大研发投入，以支持双碳目标达成;在消费端延续新能源汽车免征购置税、开展新能源汽车下乡等政策以释放消费潜力。据中国汽车工业协会发布数据显示，2022年新能源汽车全年产销分别达到705.8万辆和688.7万辆，同比分别大幅增长96.9%和93.4%。绿色金融是推动“双碳”目标实现的重要抓手，金融监管部门持续完善绿色金融领域政策框架，通过发布绿色金融指引、建立完善绿色金融评价体系，鼓励金融机构将更多资源投入到绿色低碳发展领域，切实提升绿色金融服务质效。汽车金融公司将绿色金融纳入公司战略规划，积极推出针对新能源汽车的专属产品和风控体系，并积极尝试绿色融资，多家公司在2022年发行了绿色ABS和绿色金融债。

二手车政策方面，商务部、公安部等多部委相继出台二手车利好政策，主要围绕确定二手车商品属性、提升流通便利、规范企业经营、完善交易闭环等四个方面，着力解决二手车市场长期存在的痛点问题，进一步引导二手车市场的规范化和规模化发展。据《报告》调研结果显示，全国过半数汽车金融公司均已开展二手车金融业务。截至2022年年末，我国汽车金融公司二手车贷款余额为451.88亿元，同比增长68.47%。

根据中研普华研究院《2022-2026年中国汽车金融行业竞争格局及发展趋势预测报告》显示：

在新一轮能源革命和“双碳”战略双重驱动下，我国新能源汽车产业一路高歌猛进。刚刚过去的2022年，我国新能源汽车产销分别达到705.8万辆和688.7万辆，增速分别高达96.9%和93.4%，连续8年位居全球第一。

新能源汽车金融发展趋势预测

迅猛发展的势头背后，是旺盛而活跃的金融需求。近年来，商业银行纷纷开始加码布局新能源汽车金融赛道。比如，作为国内首家赤道银行，兴业银行已将汽车金融，特别是新能源汽车金融列入接下来着重发力的“五大金融”之一。

据了解，兴业银行信用卡早在2009年就上线了汽车分期业务，目前新能源品牌已占据该行汽车分期总对总合作品牌的半壁江山。仅在2022年，该行信用卡汽车分期业务同比增速达到300%以上，其中新能源汽车分期放款占比高达90%以上。

近日，比亚迪和比亚迪汽金均披露了2022年财务数字。相关数据显示，不管是在营收规模还是盈利能力上，二者均刷新了自成立以来的最高纪录。

公开数据显示，截至2022年12月末，比亚迪汽金新能源汽车贷款余额495.70亿元，相较于2021年末的224.60亿元，同比增长超过两倍。

需要指出的是，当下在“双碳”政策推动下，2022年以汽车金融类资产为基础资产的绿色汽车ABS发行量和发行规模进一步扩大。在这其中，比亚迪汽金更是一骑绝尘，发行规模占据行业整体近半。

新能源汽车贷款余额495.70亿元

2022年，中国汽车行业面临诸多挑战。比亚迪(002594.SZ)作为行业龙头，业绩出现爆发式增长。根据中汽协数据，2022年比亚迪新能源汽车市占率达27%。在3月29日的业绩发布会上，比亚迪董事长王传福直接喊出了“年底前成为中国第一大汽车制造商”的目标。

比亚迪发布2022年年报显示，2022年实现营收4240.61亿元，同比增长96.2%;归母净利润166.22亿元，同比增长445.86%;扣非后净利润为156.38亿元，同比增长1146.42%。

比亚迪爆发式增长的背后，是新能源汽车销量的持续火爆。消金界注意到，背靠比亚迪，比亚迪汽车金融(以下简称“比亚迪汽金”)也实现快速增长。尤其是近年来其以“绿色金融”为抓手，更是成功打造了新能源金融服务的特色品牌。

近日，比亚迪汽金作为发起机构的“盛世融迪2023年第一期个人汽车抵押贷款绿色资产支持证券”在银行间债券市场发行，发行规模62.00亿元。其中优先级55.80亿元，占比85.75%，次级6.20亿元，占比9.53%。

与此同时，比亚迪汽金披露了一系列运营数据。据披露，比亚迪汽金2022年实现营收16.25亿元，同比增长158.1%;净利润3.99亿元，同比增长201.5%;资产总额552.48亿元，同比增长78%。

截至2022年底，比亚迪汽金业务已经覆盖至除港澳台以外的31个省市自治区，涉及315个城市265家经销商。截至2022年底，比亚迪汽金累计发放贷款1369058笔，放款金额约1093.46亿元。其中，个人客户累计发放贷款1369036笔，放款金额约1091.46亿元;机构客户累计发放贷款22笔，放款金额约2.00亿元。

《2022-2026年中国汽车金融行业竞争格局及发展趋势预测报告》由中研普华研究院撰写，本报告对该行业的供需状况、发展现状、行业发展变化等进行了分析，重点分析了行业的发展现状、如何面对行业的发展挑战、行业的发展建议、行业竞争力，以及行业的投资分析和趋势预测等等。报告还综合了行业的整体发展动态，对行业在产品方面提供了参考建议和具体解决办法。