2021工业大麻行业发展现状及前景分析

2021工业大麻行业发展现状及前景分析

中国是最大的工业大麻生产和出口国，提供了全球近1/3的工业大麻产量。其他主要产区聚集在加拿大、印度、罗马尼亚(欧洲最大产区)、俄罗斯等地。种植工业大麻的主要产物为其纤维、种子和花朵，可广泛用于纺织、食品、工业配件、个人护理品以及萃取大麻油CBD等产品。

由于我国工业大麻行业开放较晚，如今该产业主要由地方政府推动，缺少国家级监管政策层面的明确规范。此外，各地方政府监管容易存在规范差异及监管漏洞，且工业大麻和娱乐大麻之间存在一定相似性，这些都使得监管难度更加艰巨。在工业大麻已实现合法化的省份，其主要由农户种植，产品没有实现规范化与市场化。同时在产品种子技术中存在难以确定四氢大麻酚含量低于0.3%(干物质重量百分比)的问题。由此导致工业大麻种植的出售与回收存在局限性，不利于产业链的持续扩大。那么，未来工业大麻行业市场行情如何?

根据目的和作用，世界各国主要将大麻法令划分为娱乐用和医用两类，对工业大麻种植也有相应规定。针对娱乐用和医用大麻，加拿大通过《大麻法》后均为合法，中国、日本等则全部视为非法，有的国家既有合法部分，又有非法部分，单独针对工业大麻种植合法化也有相应的法令。目前，全球医用大麻合法化国家55个，娱乐用大麻合法化国家11个，其中乌拉圭和加拿大为大麻全面合法化，工业大麻种植合法化国家31个。

随着海外大麻合法化进程的不断加速，更多的国家加入到工业大麻及医用大麻的研发与销售市场中。在国际工业大麻市场进继续扩张的背景之下，实际上为我国涉足该行业或目前计划开展相关业务的公司，搭建了一个具备长期前景的平台。目前，工业大麻种植加工仅在我国云南、黑龙江实现合法化，吉林省将成为第三个合法省份。

中国食品药品检定研究院发布《中检院关于就修订化妆品禁用组分公开征求意见的通知》(以下简称《意见》)，根据国家禁毒管理相关政策要求，拟将大麻(CANNABIS SATIVA)仁果、大麻(CANNABIS SATIVA)籽油、大麻(CANNABIS SATIVA)叶提取物和大麻二酚等原料列为化妆品禁用组分，现面向社会公开征求意见。在美国，加利福尼亚州等州的全面合法大麻素产品销量增长明显。2020年3月，根据Hemp industry Daily数据，俄勒冈州的医用大麻商店创下其单月销售最高纪录，当月相关产品销售额达8450万美元(约合人民币近6亿元)，同比增长30%，美国CENSUS调查显示民众感到的压力正在提升，5%消费者使用CBD为代表的产品来对抗焦虑情绪。CBD已成为美国销量第一的草本提取物。

由于我国工业大麻行业开放较晚，如今该产业主要由地方政府推动，缺少国家级监管政策层面的明确规范。此外，各地方政府监管容易存在规范差异及监管漏洞，且工业大麻和娱乐大麻之间存在一定相似性，这些都使得监管难度更加艰巨。在工业大麻已实现合法化的省份，其主要由农户种植，产品没有实现规范化与市场化。同时在产品种子技术中存在难以确定四氢大麻酚含量低于0.3%(干物质重量百分比)的问题。由此导致工业大麻种植的出售与回收存在局限性，不利于工业大麻产业链的持续扩大。

目前与工业大麻相关产业链共有4大主要加工许可证，科学研究种植、繁种种植、工业原料种植和花叶加工。在提交的材料方面，四类许可证均对相关申请表、营业执照或单位登记证书、管理制度文本、相关设备、专业技术人员等基础条件有所要求。科学研究种植尤其要求得到相关机构的许可，即需要项目主管部门或者上级机关出具的科学研究种植立项批准文件。此外，工业大麻种植/加工许可证的有效期为2年;种植台账、加工台账应当保存3年以上，并接受公安机关的核查。从种种法律规定来看，公司取得种植/加工牌照的难度较大。持有工业大麻种植/加工许可证的国内公司具备稀缺性。综上来看，从事工业大麻相关产业，除了提纯等方面的高技术壁垒之外，许可政策的申请批复也加大了行业进入的难度。

根据数据显示，2019年全球大麻籽产量达14.7万吨，得益于越来越多的国家开始允许种植大麻，其下游市场的巨大需求也进一步刺激了生产的积极性。

图表：2014-2019年全球大麻籽产量情况

数据来源：联合国粮食及农业组织(FAD)

随着海外大麻合法化进程的不断加速，更多的国家加入到工业大麻及医用大麻的研发与销售市场中。在国际工业大麻市场进继续扩张的背景之下，实际上为我国涉足该行业或目前计划开展相关业务的公司，搭建了一个具备长期前景的平台。目前，工业大麻种植加工仅在我国云南、黑龙江实现合法化，吉林省将成为第三个合法省份。

根据数据显示，2019年全球大麻纤维产量超5.6万吨，全球大麻纺织市场规模扩大，促进了全球大麻纤维产量的增加。工业大麻的种子、纤维和花叶均具有经济利用价值，可被应用于纺织、建材、食品饮料、个人护理等方面。根据市场研究的数据，2019年全球工业大麻市场约为45.06亿美元。大麻二酚的对应英文为CBD，是可从工业大麻等植株中提炼出来的大麻素。根据数据研究，2019年，全球CBD市场为19.82亿美元，CBD在医疗等方面的应用中的使用将持续促进市场的增长。

工业大麻行业经历多年发展，科学研究的突破、政策的不断放开、产品类型的丰富是行业发展的重要推动力。可以预见，随着工业大麻研究的深入，更多功能被发现，在更多国家得到法律认可，产品形式受到消费者欢迎，行业发展驱动力强，未来高速发展可期。未来行业市场发展趋势如何?想要了解更多行业详情分析，可以点击查看中研普华研究报告《2020-2026年中国工业大麻行业深度调研与投资咨询报告》。