我国脂肪醇进口依赖较大 脂肪醇企业竞争格局及发展前景分析

当前，脂肪醇市场发展行情如何？脂肪醇是指羟基与饱和脂肪烃基连接而成的醇类，通式是R-OH(R是饱和脂肪烃基)，例如甲醇、乙醇、正辛醇、十二烷醇等。脂肪醇通常称含有1~2个碳原子的为低碳数脂肪醇或低级醇;3-5个碳原子的为中碳数脂肪醇或中级醇;6个碳原子以上的为高碳数脂肪醇或高级醇。较重要的有正庚醇、正辛醇、正壬醇、正癸醇、鲸蜡醇等。用于制造合成洗涤剂、化妆品、医药等。

我国脂肪醇进口依赖较大

脂肪醇最早是由鲸蜡制取的，所得的混合脂肪醇经磺化中和后成为硫酸盐，是最早的一种阴离子洗涤剂。其后开发利用来源比较丰富的椰子油、棕榈油和牛油为原料。水解所得脂肪酸再还原为醇。统称为天然脂肪醇。石油化学工业发展后，以石油产品为原料，生产的脂肪醇称为合成脂肪醇。生产脂肪醇的方法比较重要的有高压加氢法、齐格勒法和羰基合成法。

脂肪醇是一种含有饱和及不饱和碳链的合成化合物。脂肪醇可分为天然脂肪醇和合成脂肪醇两种。天然脂肪醇是以天然植物油脂及其衍生物为原料，经醇解或水解、酯化、加氢、蒸馏制得的脂肪伯醇系列产品。

基于国内脂肪醇企业开工不稳定，原料高度依靠进口，我国脂肪醇进口依赖较大，有比较大的市场空间。近年来，我国脂肪醇进口数量呈现稳步提升的发展态势，2018年中国脂肪醇进口数量达39万吨，同比增长14.7%。

从产业链来看，脂肪醇上游主要包括椰子油、氢气、一氧化碳和棕榈油等，作为脂肪醇生产的主要原料，棕榈油价格波动直接影响脂肪醇走势;下游市场为表面活性剂、化妆品、塑料和涂料等。目前，全球棕榈油生产地区高度集中，主要分布在印度尼西亚和马来西亚，二者棕榈油合计产能占比超过85%，棕榈油进口依存度和价格波动给脂肪醇行业带来一定的经营压力。

伴随着国内表面活性剂的需求大幅提升，我国开始大规模引进脂肪醇生产设备，目前国内脂肪酸的主要生产能力集中于华东地区。近年来脂肪醇年产量基本趋于稳定，2018年中国脂肪醇产量为29.96万吨

脂肪醇广泛应用于日化、纺织、造纸、食品、医药、皮革等领域，从下游需求结构来看，表面活性剂是脂肪醇最大的下游应用市场，由于天然脂肪醇具有绿色、环保的特点，符合国家鼓励发展多效、节能、节水、环保型表面活性剂的要求，2018年市场需求占比达60%，其次为叔胺和个人护理行业，分别占比15%和11%。

脂肪醇企业竞争格局及发展前景分析

目前行业内主要生产企业包括辽宁华兴、嘉化能源、德源高科、江苏盛泰、沙索丰益、浙江恒翔等，其中辽宁华兴产能占比最大，达32.1%，嘉化能源及德源高科分别占比19.7%和14.6%。

嘉化能源脂肪醇产能是13.5万吨，脂肪醇业务，原料棕榈仁油在成本中占比较大，所以产品价格受原料价格波动影响较大。生产脂肪醇所需的蒸汽自供，所需氢气为公司氯碱产业副产品或园区内可以管道输送，生产成本较同行业具有优势。产品定价上如果棕榈仁油价格上涨，公司产品相应价格调整。近两年，脂肪醇产业下游化妆品、洗涤剂、清洁剂等需求稳定增长，国内产能稳定，盈利逐步提升。

我国脂肪醇产能集中，江苏省产能约占全国产能的4成左右，是我国脂肪醇有效产能的集中地之一，此次江苏省化工行业整治有望提供脂肪醇行业发展契机，重塑行业发展基础，带动脂肪醇行业整合向集中、一体化方向发展。

近年来，受到人们对于“天然”、“绿色”理念的追求影响，天然脂肪醇在下游的应用更受欢迎。天然脂肪醇可以椰子油、棕榈油、羊油作为主要原料，然后考虑到原来产量及成本限制，棕榈油成为脂肪醇生产的主要原料。而全球棕榈油生产地区高度集中，印度尼西亚、马来西亚两国的棕榈油产量占据了全球产量的84%，基本主导了原料行业的发展。受到脂肪醇生产原料的限制，国内企业不得不依赖原料进口进行后续产品生产。

受到原料相对单一化影响，我国脂肪醇原料高度依赖进口，行业受到供需波动影响，历经起伏。现阶段我国脂肪醇行业发展受限，行业整体呈现“产能过剩”状态目前，我国脂肪醇产品对外依赖度持续提升。

脂肪醇行业研究报告重点分析了重点脂肪醇企业的经营现状及发展格局，并对未来几年行业的发展趋向进行了专业的预判。未来脂肪醇行业将如何发展?请点击查看中研普华研究院报告《2021-2026年中国脂肪醇行业市场调查分析与发展趋势预测研究报告》。